Tasas de interés en pesos continúan altas a pesar de la estabilidad cambiaria
Las tasas de interés en pesos todavía no aflojan a pesar de la tranquilidad cambiaria que reinó en las últimas semanas. El costo financiero para tomar un préstamo hizo aumentar la cantidad de deudores que tienen problemas para devolver sus créditos y ya alcanza a 1 de cada 4 personas.
Impacto en la morosidad de los préstamos
El Banco Central había informado el viernes pasado que la irregularidad del crédito había superado el 9% para la totalidad de los préstamos de bancos tradicionales a los hogares. La problemática de la morosidad es más amplia cuando se toma en consideración los préstamos fuera del sistema bancario, al contemplar billeteras virtuales, fintech y otras entidades que dan préstamos.
Política monetaria y volatilidad en las tasas de interés
El Banco Central, en ese sentido, mantiene una política monetaria que no solucionó la fuerte volatilidad en las tasas de interés de la economía. Fue una de las conclusiones a las que arribó la consultora 1816 en un informe reciente en el que analizó la marcha del plan económico en lo que va del año.
Postura del Gobierno y sus consecuencias
«El Gobierno hace poco y nada al respecto, de lo que uno deduce que se siente cómodo con el funcionamiento actual del régimen«, planteó 1816. También aseguraron que es una estrategia con «muchos costos» ya que «se acortan los plazos de cualquier decisión financiera» y que al mismo tiempo no trae ningún beneficio.
Impacto en la incobrabilidad de los préstamos bancarios
En ese sentido, la consultora financiera mencionó que, de fondo, para el Gobierno «lo más importante es bajar la inflación» y que la base de ese objetivo es controlar el tipo de cambio con tasas de interés en pesos altas «incluso a costa de que la incobrabilidad de los préstamos bancarios aún no haya encontrado techo«. Según sus estimaciones en base al BCRA, está en su nivel más alto desde 2004.
Desafíos en el sistema financiero
Un informe de la Gerencia de Estudios Económicos del Banco Provincia reveló que hacia fin del año pasado una de cada cuatro personas que tiene algún tipo de financiamiento tiene problemas para devolverlo, es decir, casi 5 millones de personas. Esto representa un salto de 10 puntos porcentuales en comparación con un año atrás.
Impacto socioeconómico de la morosidad en los créditos
El Bapro observó también que hay un corte socioeconómico que se puede hacer a los datos de mora en los créditos. Según sus estimaciones, la mitad de los préstamos son por menos de 1 millón de pesos. Sin embargo, son al mismo tiempo los que tienen mayor atraso: un 20,4% tienen demora en la devolución a tiempo.
Reflexiones finales
En resumen, la situación actual de las tasas de interés en pesos y la morosidad en los créditos representan un desafío para el sistema financiero y para la economía en general. Es fundamental encontrar un equilibrio que permita incentivar el acceso al crédito sin comprometer la estabilidad financiera de los individuos y del país en su conjunto.